[ドル・円通貨オプション]R/R、円コール買い強まる

ドル・円オプション市場はまちまち。短期物ではオプション買いが強まった一方で、3カ月物以降はオプション売りが継続。

リスクリバーサルでは、ドル・円下値ヘッジ目的の円コール買いが一段と強まった。
■変動率
・1カ月物13.39％⇒13.66％（08年10/24＝31.044％）
・3カ月物12.44％⇒12.31％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物11.63％⇒11.60％（08年10/24＝25.50％)
・1年物10.84％⇒10.81％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物＋0.20％⇒＋0.43％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物-0.18％⇒−0.04％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物-0.36％⇒−0.28％（08年10/27=+10.71％）
・1年物-0.56％⇒−0.57％（08年10/27=+10.71％）

＜KY＞