[ドル・円通貨オプション]R/R、円先安観に伴う円プット買い後退

ドル・円オプション市場の変動率は低下。ドル・円相場のレンジ上抜けを織り込むオプション買いが後退。

リスクリバーサルは円先安観に伴う円プット買いが後退した。

■変動率
・1カ月物11.79％⇒11.22％（08年10/24＝31.044％）
・3カ月物11.59％⇒11.21％（08年10/24＝31.044％）
・6カ月物11.17％⇒10.86％（08年10/24＝25.50％)
・1年物10.55％⇒10.32％（08年10/24＝20.00％、21.25％=98年10月以来の高水準）

■リスクリバーサル（25デルタ円コール）
・1カ月物-0.34％⇒-0.10％（08年10/27=+10.90％）
・3カ月物-0.35％⇒-0.15％（08年10/27=+10.90％）
・6カ月物-0.36％⇒-0.16％（08年10/27=+10.71％）
・1年物-0.36％⇒-0.17％（08年10/27=+10.71％）


＜KY＞